balance general

Estructura de un balance

La figura 1 muestra la estructura general del balance de una empresa con el activo, el pasivo y los fondos propios.

Tabla 1 - Estructura del balance

Balance de situación: Activos

Los activos son cualquier cosa que posea una empresa. Pueden clasificarse en activos fijos y activos corrientes.

Los activos fijos (o activos no corrientes) son las posesiones de una empresa que no se venderán en un futuro próximo. Suelen durar mucho tiempo y se utilizan para producir bienes o servicios. Los activos fijos no se convierten fácilmente en efectivo.

Los activoscorrientes son las posesiones de una empresa que se utilizan en la producción o para pagar las materias primas. A diferencia de los activos fijos, sólo se conservan durante un breve periodo de tiempo. Los activos corrientes se convierten fácilmente en efectivo.

Balance de situación: Pasivo

El pasivo es lo que una empresa debe a los acreedores o al banco. Pueden dividirse en pasivo corriente y pasivo a largo plazo.

El pasivocorriente es lo que una empresa debe a corto plazo. Son deudas que se devolverán en el plazo de un año.

Para calcular el activo circulante neto:

$\mathrm{Net}\mathrm{Current}\mathrm{Asssets}=\mathrm{Current}\mathrm{Assets}-\mathrm{Current}\mathrm{Liabilities}$

Lasdeudas a largo plazo son lo que una empresa debe a largo plazo. Son deudas que se devolverán a lo largo de muchos años, por ejemplo, préstamos bancarios o hipotecas (préstamos para comprar propiedades).

Para calcular el patrimonio global de una empresa:

$\mathrm{Net}\mathrm{Assets}=\mathrm{Total}\mathrm{Assets}-\mathrm{Total}\mathrm{Liabilities}$

Balance de situación: Total de fondos propios

Los fondos propios totales son el capital de una empresa que pertenece a los accionistas. Es el dinero que queda si la empresa agota todos sus activos. En este caso, los fondos propios totales se utilizan para pagar las deudas de la empresa.

Los fondos propios totales pueden proceder de

• Capital social: la cantidad original invertida por los accionistas.

• Reservas: fondos reservados para pagar obligaciones futuras.

• Beneficios no distribuidos: beneficios de la empresa que no se distribuyen a los accionistas.

Ecuación de un balance

Equilibrio" significa que dos cosas deben ser iguales. El balance se llama así porque cada parte del documento es igual a la otra.

Los "activos netos empleados" se refieren al valor de los activos pertenecientes a la empresa. Es la cantidad exacta de dinero invertida en la empresa por los accionistas, lo que se conoce como fondos propios totales o capital empleado.

De ahí la ecuación del balance:

$\mathrm{Net}\mathrm{Assets}=\mathrm{Total}\mathrm{Equity}$

Activo neto = Activo - Pasivo, también tenemos:

$\mathrm{Assets}=\mathrm{Liabilities}+\mathrm{Total}\mathrm{Equity}$

¿Cómo se interpreta un balance?

El balance es uno de los documentos que más interesan a las partes interesadas de una empresa, como directivos, proveedores y propietarios. Un inversor también puede querer leer y analizar el balance de una empresa antes de invertir en sus acciones.

El balance muestra cómo ha cambiado el valor de una empresa comparando los"activos netos empleados" del año en curso con los de años anteriores. Un aumento de los activos suele ser una buena señal, ya que indica crecimiento. Sin embargo, hay que profundizar en la estructura de un balance para ver qué ocurre realmente entre bastidores.

Un balance se divide en dos sesiones principales: Activo y Pasivo y Patrimonio Neto. En todos los balances, el valor del activo es siempre igual al valor combinado del Pasivo y el Patrimonio Neto.

Otra forma de analizar un balance es utilizar ratios como los ratios de solidez financiera y los ratios de actividad. Los ratios de solidez financiera incluyen el capital circulante y los ratios de endeudamiento, que muestran la estabilidad financiera de una empresa y cómo se financia. Los ratios de actividad indican la eficiencia de las operaciones de una empresa. Incluyen la rotación de existencias, las cuentas por cobrar y las cuentas por pagar.

Ejemplo de balance

Ahora que hemos aprendido los distintos componentes del balance y cómo interpretarlo, veamos un ejemplo:

C Corporation vende productos sostenibles de ropa deportiva. La figura 2 muestra el balance de la empresa a 31 de diciembre de 2021.

Como puedes ver en la Figura 2, el total de activos de la Corporación C es igual al total de sus pasivos y fondos propios, unos 410 millones de libras esterlinas. Los balances también revelan el valor de los activos, los fondos propios y cuánto debe una empresa a otros (pasivo). Un examen más detallado del activo y el pasivo de C Corporation muestra su activo circulante, su inmovilizado y el dinero que tiene que pagar a corto y largo plazo.

Junto con la cuenta de resultados y el estado de tesorería, el balance es una de las herramientas más importantes para que las partes interesadas evalúen el valor y el potencial de crecimiento de una empresa. Proporciona una instantánea de la situación financiera de una empresa a través de sus activos, pasivos y fondos propios. Terminemos esta explicación con algunos puntos clave.